Consulta: subjectFacets:"Boi gordo"
Registros recuperados: 8
Data/hora: 11/06/2024 05:25:08

Análise dos Resultados de Operações de Hedging com Contratos Futuros de Boi Gordo da BM&amp;F: 2001 a 2006
Provedor de dados: 31
Autores: Alves,   Alexandre Florindo; Serra,   Marco Henrique.
O presente estudo tem como objetivo, usando simulações, analisar as operações de hedge com contratos de boi gordo da Bolsa de Mercadorias &amp; Futuros (BM&amp;F). As simulações compreenderam o período de 2001 a 2006, sendo que em todos os anos os contratos simulados são do mesmo vencimento, outubro com entrada na operação no mês de março, em três estados diferentes: São Paulo, Paraná e Mato Grosso do Sul. A estratégia de utilização do mercado futuro mostrou-se viável, desde que acompanhada do conhecimento de fatores que interferem no mecanismo de comercialização: o comportamento da base e do risco de base em cada região. O conhecimento e o acompanhamento destes fatores, através dos anos, tem fundamental importância na tomada de decisão para operações no...
Tipo: Conference Paper or Presentation
Palavras-chave: Boi gordo; Contratos futuros; Simulações; Hedge; Live cattle; Futures contracts; Simulations; Hedge; Livestock Production/Industries; Marketing; Risk and Uncertainty.
Ano: 2008
URL: http://purl.umn.edu/102471

ANÁLISE DA VOLATILIDADE DOS PREÇOS DE BOI GORDO NO ESTADO DE SÃO PAULO: UMA APLICAÇÃO DOS MODELOS GARCH
Provedor de dados: 31
Autores: Silva,   Carlos Alberto Goncalves da.
O presente trabalho teve como objetivo realizar uma análise da volatilidade do retorno dos preços de boi gordo  no Estado de São Paulo; examinando-se dois fatores determinantes, a persistência de choques e assimetrias na volatilidade, por meio da aplicação dos modelos ARCH/GARCH. Os resultados empíricos mostraram reações de persistência e assimetria na volatilidade, ou seja, os choques negativos e positivos têm impactos diferenciados sobre a volatilidade dos retornos dos preços do boi gordo, o que pode ser comprovado pelos modelos EGARCH e TARCH.---------------------------------------------  This paper aims to analyze the volatility process of the return the prices of beef cattle in the State of  São Paulo; examining two factors determinatives, the...
Tipo: Conference Paper or Presentation
Palavras-chave: Boi gordo; Volatilidade; Assimetria; Modelos ARCH/GARCH; Beef cattle; Volatility; Asymmetry; ARCH/GARCH models; Livestock Production/Industries.
Ano: 2008
URL: http://purl.umn.edu/113360

A INFLUÊNCIA DA FEBRE AFTOSA NO PREÇO DE MERCADO DA ARROBA DO BOI GORDO RECEBIDO PELO PRODUTOR NO BRASIL
Provedor de dados: 31
Autores: Teixeira,   Gibran da Silva; Maia,   Sinezio Fernandes.
O presente estudo tem como objetivo identificar alguns fatos que influenciaram os preços da arroba do boi gordo recebido pelo produtor bem como realizar estimativas desses preços para um período de quatro meses a partir de maio de 2007. Para tanto, utilizou-se a metodologia idealizada por Box-Jenkins (1976). Os resultados demonstraram que a série em questão (01/1996-05/2007) apresenta uma quebra estrutural no período referente a janeiro de 2004, fator esse que levou ao corte da mesma, sendo considerado na análise o intervalo de fevereiro de 2004 a maio de 2007, apresentando 40 observações. Alguns acontecimentos podem ter influenciados os preços da arroba do boi gordo naquele momento, e um que merece destaque é o fato de que nesse período foram detectados...
Tipo: Conference Paper or Presentation
Palavras-chave: Preço; Boi gordo; Febre Aftosa; Price; Fatcow; Aphthous Fever; Livestock Production/Industries.
Ano: 2008
URL: http://purl.umn.edu/108092

Razao de hedge otima de minimo MPI (momento parcial inferior) no mercado futuro de boi gordo na BM&amp;F
Provedor de dados: 31
Autores: Marques,   Pedro Valentim; Martines-Filho,   Joao Gomes; Cruz Junior,   Jose Cesar.
Uma vez que o pecuarista decide-se por utilizar o mercado futuro de boi gordo da BM&amp;F como ferramenta de redução de risco de sua produção, uma das primeiras perguntas a serem respondidas é: quanto se fazer de hedge? Esta pergunta tem sido frequentemente respondida através da utilização do modelo de razão de hedge de mínima variância. O presente trabalho teve como objetivo apresentar um modelo alternativo à abordagem tradicional - denominado razão de hedge de mínimo momento parcial inferior (MPI) - para se calcular a razão de hedge ótima. O modelo alternativo utiliza o momento parcial inferior como medida de risco. Ambas as razões de hedge foram calculadas e suas performances foram verificadas através da avaliação dos resultados obtidos com suas...
Tipo: Presentation
Palavras-chave: Mercados futuros; Razao de hedge otima; Momentos parciais inferiores; Boi gordo; Futures markets; Optimal hedge ratio; Lower partial moments; Live cattle; Marketing; Risk and Uncertainty.
Ano: 2008
URL: http://purl.umn.edu/119148

DINÂMICA DA VOLATILIDADE DO RETORNO DAS PRINCIPAIS COMMODITIES BRASILEIRAS: UMA ABORDAGEM DOS MODELOS ARCH
Provedor de dados: 31
Autores: Teixeira,   Gibran da Silva; Maia,   Sinezio Fernandes; Figueiredo,   Nayana Mangueira; Pereira,   Elenildes Santana; Pinto,   Pablo Aurelio Lacerda De Almeida.
Este artigo trata da aplicabilidade de modelos da família ARCH como ferramenta de análise quanto ao comportamento do retorno do cacau, do boi gordo, do café, tradicionais commodities agrícolas brasileira, servindo de auxílio para decisão dos agentes na compra e venda destes produtos. De forma geral, para as três commodities estudadas, as volatilidades do retorno indicam fortes sinais de persistência, os choques levam um longo tempo para dissipar-se, e choques positivos e negativos têm impacto distinto sobre a volatilidade. Os mercados são assimétricos para o retorno destas commodities. Os mercados futuros do boi gordo e do cacau também sofrem influência do efeito alavancagem, ou seja, se torna mais volátil perante informações negativas do que informações...
Tipo: Conference Paper or Presentation
Palavras-chave: Cacau; Boi gordo; Café; Cocoa; Fatcow; Coffee; Community/Rural/Urban Development; International Relations/Trade.
Ano: 2008
URL: http://purl.umn.edu/109785

Integração espacial de mercados na presença de custos de transação: um estudo para o mercado de boi gordo em Minas Gerais e São Paulo
Provedor de dados: 123
Autores: Mattos,Leonardo Bornacki de; Lima,João Eustáquio de; Lirio,Viviani Silva.
As análises de integração dos mercados de commodities agrícolas, que são baseadas apenas em informações sobre preços, são limitadas, por desconsiderarem os efeitos dos custos de transação no processo de ajustamento dos preços. O objetivo principal deste estudo foi estimar os prováveis efeitos dos custos de transação sobre a integração do mercado de boi gordo entre os estados de Minas Gerais e São Paulo. Foi estimado um Modelo de Correção de Erro Vetorial com Threshold (Modelo TVEC), sendo utilizados dados mensais dos preços dessa commodity referentes ao período de janeiro de 1972 a agosto de 2005. Os resultados obtidos indicam que os custos de transação entre os mercados estudados são significativos. Choques de preços, inferiores a cerca de 10% do preço...
Tipo: Info:eu-repo/semantics/article
Palavras-chave: Integração de mercado; Custos de transação; Boi gordo; Modelo TVEC; Co-integração com threshold.
Ano: 2009
URL: http://www.scielo.br/scielo.php?script=sci_arttext&pid=S0103-20032009000100009

Co-integração entre os mercados spot e futuro: evidências dos mercados de boi gordo e soja
Provedor de dados: 123
Autores: Abitante,Kleber Giovelli.
Uma das medidas de eficiência dos mercados futuros refere-se à sua ligação com o mercado spot (mercado à vista). Este trabalho teve por objetivo verificar se existe uma ligação estatística entre o mercado spot e futuro de boi gordo negociado na Bolsa de Mercadorias e Futuros (BM&amp;F) e entre o mercado spot e futuro de soja negociados na BM&amp;F e na Chicago Board of Trade (CBOT). Além disso, procedeu-se também o cálculo de um indicador de eficiência para o contrato futuro de boi gordo da BM&amp;F. Para o boi gordo, os dados utilizados foram as séries de preços futuros dos contratos com vencimento nos meses de janeiro a novembro/2005 e para os contratos de soja os vencimentos escolhidos foram de março a setembro/2005, além de novembro/2005. No caso do...
Tipo: Info:eu-repo/semantics/article
Palavras-chave: Co-integração; Mercado futuro; Boi gordo; Soja.
Ano: 2008
URL: http://www.scielo.br/scielo.php?script=sci_arttext&pid=S0103-20032008000100004

Quebras Estruturais Sistêmicas e Efeito Threshold na Dinâmica dos Preços do Boi Gordo: o caso das regiões Sudeste e Centro-Oeste
Provedor de dados: 123
Autores: Soares,Thiago Costa; Lopes,Luckas Sabioni.
Resumo:Este estudo objetivou analisar os possíveis efeitos de quebras estruturais sobre a integração de preços e os custos de transação nos mercados de boi gordo das regiões Sudeste e Centro-Oeste do País, utilizando dados mensais para os anos entre 1980 e 2012. A amostra foi dividida em diferentes períodos de acordo com um teste de quebras múltiplas que ocorrem em datas comuns a todas as séries de preços nesses estados. Em seguida, estimou-se o modelo de cointegração comthreshold, M-TAR, para controlar os efeitos da assimetria no ajustamento dentro de cada subamostra. Pelos resultados obtidos, foram identificadas duas importantes quebras estruturais: a primeira, relacionada ao período hiperinflacionário, e a segunda, à crise internacional de 2007/2008....
Tipo: Info:eu-repo/semantics/article
Palavras-chave: Boi gordo; Integração de mercados; Quebras estruturais; Sudeste; Centro-oeste.
Ano: 2015
URL: http://www.scielo.br/scielo.php?script=sci_arttext&pid=S0103-20032015000200343