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Provedor de dados:  AgEcon
País:  United States
Título:  Hedging Break-Even Biodiesel Production Costs Using Soybean Oil Futures
Autores:  Graf, Johannes
McKenzie, Andrew M.
Popp, Michael P.
Data:  2010-05-26
Ano:  2008
Palavras-chave:  Biodiesel
Hedging
Poultry fat
Soybean oil
Agribusiness
Demand and Price Analysis
Environmental Economics and Policy
Resumo:  The effectiveness of hedging volatile input prices for biodiesel producers is examined over one- to eight-week time horizons. Results reveal that hedging break-even soybean costs with soybean oil futures offers significant reductions in input price risk. The degree of risk reduction is dependent upon type of hedge, naïve or risk-minimizing, and upon time horizon. In contrast, cross-hedging break-even poultry fat costs with soybean oil futures failed to reduce input price risk.
Tipo:  Journal Article
Idioma:  Inglês
Identificador:  0738-8950

http://purl.umn.edu/90553
Relação:  Journal of Agribusiness>Volume 26, Number 1, Spring 2008
Formato:  15
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